CTCP Dược Hậu Giang (mã chứng khoán DHG), là doanh nghiệp dược phẩm đầu ngành của Việt Nam xét về quy mô cũng như hệ thống phân phối. Định hướng vào phân khúc thị trường phổ thông và tập trung phân phối sản phẩm thông qua hệ thống nhà thuốc. Do đó, 90% doanh thu của công ty đến từ kênh OTC. Danh mục thuốc chủ lực: Hapacol (giảm đau hạ sốt) Klamentin, Haginat (kháng sinh) Naturenz (gan mật) Nattoenzym, Apitim (tim mạch-tiểu đường) Spivital, Unikid (dinh dưỡng).
Hai cổ đông lớn nhất hiện tại là SCIC (43,3%) và Taisho (24,4%). SCIC chưa cho thấy ý định muốn thoái vốn khỏi DHG.
Các sản phẩm chủ lực của DHG có độ phủ thương hiệu cao và hứa hẹn tiếp tục tăng trưởng mạnh là một lợi thế cạnh tranh với các doanh nghiệp cùng ngành. Sự xuất hiện của đối tác chiến lược Taisho còn góp phần nâng cao hiệu quả hoạt động và đem lại doanh thu phân phối cho DHG. Ngoài ra, ưu đãi về thuế lớn giúp tăng lợi ích cho cổ đông.
Doanh thu ước tính trong năm 2017 đạt 4.250 tỷ đồng (tăng 12,5%), với top 5 sản phẩm có doanh thu trên 100 tỷ là Hapacol, Klamentin, Haginat, Apitim và Naturenz. Lợi nhuận sau thuế ước đạt 780 tỷ. EPS sau khi trích 12,5% quỹ khen thưởng phúc lợi là 7.835 đồng.
Các yếu tố xúc tác cho giá cổ phiếu, tương tự trường hợp của DMC, các thông tin về nới room cho khối ngoại hay Taisho có động thái nâng tỷ lệ sở hữu tại DHG sẽ tác động rất tích cực lên giá cổ phiếu.
Năm nay có con nào ngon ko Cụ ?
